利率市場化、人民幣國際化與電子金融，是中國金融行業的三大巨變，將引導金融行業進入未知領域。

平安集團董事長馬明哲在公司內部新春講話中，把科技行業作為最大的競爭對手，“2013年，必將是新科技變革加速深化的一年。作為傳統金融業，平安未來最大的競爭對手，不是其他傳統金融企業，而是現代科技行業。平安要做的，是主動地出擊和超越”，跑贏“現代科技企業”。

電子金融業已成為最引人關注的金融創新，如果輔之以恰當的政策，前途不可限量。電子商務公司引領金融潮流，是信息時代的必然結果，其龐大的用戶量、市場黏著度、低廉的成本，都在傳統金融行業之上。據媒體日前報道，由阿里巴巴[微博]的馬云[微博]、中國平安[微博](47.07,0.00,0.00%)的馬明哲、騰訊的馬化騰聯手設立的眾安在線財產保險公司，目前已走完監管審批流程，預計保監會很快將正式發布同意其籌建的批文。

中國市場中最敏感的群體集體出擊電子金融，其象征意義不容小覷。“眾安在線”在形式上取得了突破，在特殊保險領域開疆拓土，避開同質化的惡性競爭。該公司不再使用國內現有保險營銷模式，不設分支機構、完全通過互聯網進行銷售和理賠，主攻責任險、保證險等兩大類險種。這是中國平安乃至整個保險業在互聯網新金融創新上的一次“破冰”。

除了成本與收益之外，依賴電子商務系統重塑金融領域的信用，才是電子金融最大的功勞。

傳統銀行通過電子方式貸款，缺乏交易數據，沒有解決信用不對稱、成本過高的頑疾，也就無法真正解決中小企業貸款難。而以阿里小貸為代表的金融機構，解決了中國金融領域存在的一大問題：金融信用定價扭曲。附著在電商平臺上的交易信息與第三方支付系統，足以校正目前泛濫的失信行為，使得阿里小貸可以免去最頭痛的信用風險，而獲得小貸獨有的高收益。
失信，是中國金融最大的問題。中國民間借貸往往淪為龐氏騙局，以高息誘惑儲戶，拆東墻補西墻屢見不鮮。通過電商平臺，將有效杜絕類似的龐氏騙局。

但電子金融遭遇政策瓶頸，小貸公司只有兩倍的杠桿，經營受到區域的嚴格限制。因此，馬云向擔保與保險領域拓展，融資性擔保公司的資金杠桿率可以擴大到10倍。同時，融資性擔保公司沒有地域限制，在一市注冊，可以在全省經營。最重要的是，小貸與擔保的客戶范圍不同，小貸面向個體，而擔保面向較大規模的企業，如此一來，從個體經營者到企業，均牢牢黏著在阿里平臺上。

京東商城[微博]劉強東也在走同樣的路，表示“未來互聯網金融業務定超電商業務”，銀行給京東商城的授信規模超過50億元，由京東擔保向供應商貸款，通過檢索以往交易信息，買家的消費貸三分鐘就能貸款。這也是通過金融蛛網的客戶黏著方式。

如果政策放開，允許網商小貸異地經營，甚至允許網商直接開辦銀行，相信中國的中小企業貸款難將得到根本性的緩解。

電子金融最大的對手來自于傳統金融機構。傳統金融行業將竭盡全力，依靠政策壓制電商金融，甚至不向電商授信，直到銀行自身的平臺搭建完成。

馬明哲選擇的道路是與互聯網巨頭、電商巨頭合作，而建行等銀行由于與電商合作破裂，正在搭建自己的電商平臺，無論電商還是銀行，電商金融成為主流選擇。

金融行業新一輪的洗牌聲嘩嘩作響，如果政策向電商徹底打開大門，那么，無須幾年，金融行業將進入電商巨頭、互聯網巨頭主導的時代。

圖片來源：找項目網